商业银行信贷风险管理研究综述

社科研究1IGHT商业银行信贷风险管理研究综述文_杨新明摘要:上世纪中期开始现代金融方法微观方面发展迅速在它日益发展的基础上开始诞生主要的信贷风险管理理论。西方商业银行凭借丰富的发展历史构建了一个成熟的发展平台从理论方面和制度安排方面都为信贷风险管理提供了发展前提和经验。而我国也在对西方商业银行信贷风险管理的学习借鉴上提出了适合于我国国情的信贷风险管理方法。本文分别从国外和国内两个方面对于商业银行信贷风险管理的文献做出全面综述重点放在对我国商业银行信贷风险管理的研究和量化方法上。一、国外相关理论综述国外的商业银行信贷风险研究领域金融学、管理学等学科的初步前提理论为精确量化信贷风险和管理信贷风险打下了坚实的基础。这些理论大致包括现代资产组合理论、资本资产定价模型以及期权定价理论等。以前述理论作为铺垫和研究基础学术界与银行界共同研究、开发一系列技术试图将信贷风险精确地量化以此来达到优质的信贷风险管理成果。这些技术和方法中包括对风险预测能力较好的传统方法的补充和修正而更多是建立在技术性很强的数学模型基础上这其中最著名的则是以期权推理法为基础的信用度量术和KMV公司建立的预期违约率。但是由于信贷风险本身存在着一些理论和实际问题比如分布不对称、数据稀少等问题因此大多数模型在很多方面还有待于进一步的完善。最早研究商业银行贷款理论的堪数亚当·斯密撰写的《国富论》。提出了真实票据理论。他认为:短期闲置资金是银行资金的主要构成部分但其未充分考虑银行贷款的多样性忽视了存款的相对稳定性。虽然现在看来具有一定的局限性但在当时的社会经济条件下对于商业银行信贷风险的认识是有积极意义的。莫尔顿提出了著名的资产转换理论。银行可以在可转换资产方面努力这样不仅能大力推动银行多样化发展扩充资产范围同时也有助于银行保持经营目标。凯恩斯在《就业、利息和货币通论》中指出货币是生息资产它的有效需求对于国家宏观经济的发展具有至关重要的作用。普鲁克诺发表了《定期放款与银行流动性理论》他指出银行在日常贷款业务中要考虑债务人的偿还能力关注债务人的预期收入未来资金来源较多的债务人无法按时偿债的机率要显著小于在可见时间内资金来源较少的债务人这样做可以使银行减少风险的发生。之后很多著名经济学家对于商业银行信贷风险管理也提出诸如资金总库理论、资产分散理论、资金转换理论等理论看法。随着经济的不断发展为了使商业银行信贷风险管理适应时代发展潮流商业银行信贷风险管理更加细分和量化。马克维茨提出了著名的均值一一方差模型他将风险定义为期望收益率的波动率将数理统计方法应用于投资组合的选择中为定量研究信贷风险提供了数理支持。阿特曼提出了Z一csoer模型模型以多变量统计方法为基础来估算风险。并在此后不断扩展研究并得到广泛应用。自0Z世纪印年代以来很多经济学家结合《巴塞尔资本协议》、《有效银行监管的核心原则》、《巴塞尔新资本协议》等纲领性文件使商业银行信贷风险管理理论、制度以及量化方法进一步完善极大地提高了商业银行对信贷风险管理力度并且充实丰富了人们对于商业银行信贷管理理论、制度等的认知。从0Z世纪叨年代开始国际上对于商业银行信贷风险管理的研究进一步丰富完善此时的研究更为注重将金融理论与数理模型相结合。并且伴随着金融衍生工具的发展对于商业银行信贷风险管理的认知不断丰富很多知名经济学家都发表了自己的看法如萨特雅吉特·达斯发表《信用衍生工具:信用违约风险交易与管理》、约翰·基辅和罗恩·莫罗发表《信用衍生工具》、布莱恩·科伊尔(0Z网《信用风险管理》、菲利普·乔瑞发表了《风险价值VaR》等等。与此同时信用监测模型、贷款分析系统等现代信用风险度量模型接连提出不断丰富了精算工具与方法。二、国内相关研究综述1、关于商业银行信贷风险管理的研究国内学者薛峰(1的5)采用实证描述的方法从不同的层次和系统对商业银行信用风险进行了分析探索;钟伟和李心丹(91呢)通过研究金融体系的内在风险阐述和总结了商业银行信贷风险的形成机理;韩平、席酉民(91的)对我国处于经济转轨时期中的商业银行信贷风险进行了研究对其出现的信贷风险特征、形成过程和外在形式进行了进一步的分析;高伶(200)建立了我国商业银行信贷风险的初步预警模型;石汉祥(0Z旧)提出了全面风险管理的概念并且将之引入我国商业银行信贷风险的管理中蒋放鸣初步分析了商业银行信贷风险管理的概况并且提出简单的解决方案和策略;孙凌云、吴宝宏(206)认为:我国商业银行当前在信贷风险控制理念方面存在着比较严重的缺陷和行为方面的偏差并且进一步对如何精细控制信贷风险、如何完善信贷风险控制制度等方面提出了较为可行的建设性意见。么信贷风险量化的研究目前国内对于商业银行信贷风险管理的研究主要是介绍、评价并且借鉴国外的信贷风险管理模型国内的信用风险量化模型出现时间较短并且模型数量较少但是也有部分学者已经提出了适合我国商业银行信贷风险管理的计量模型。周开国(205)对于国际上常用的几种信贷风险管理控制计量模型进行的比较详细的介绍并且详尽地介绍和阐述了每个模型中用来测量商业银行信贷风险的具体方法同时论述了国内和国外在商业银行信贷风险管理水平方面的不同点以及比较了他们之间的优点和缺点并且他指出对于我国商业银行来说应该借鉴国际上信贷风险管理较好的大银行的经验以此提高我国商业银行的信贷风险管理水平。郭战琴(20)6认为商业银行可以通过对风险损失参数进行选择的方式进一步应用参数规戈U模型在风险和收益处于均衡状态时便可以确定出不同的信贷风险项目的最优组合投放权重以此来使得收益在既定风险下实现最大化。马崇明、唐国储(2X(刀)探究了我国商业银行风险控制的改革历程分析了我国商业银行在风险组织结构、风险的识别与度量、信贷业务流程等方面存在的问题提出我国商业银行必须全面加强信贷风险控制体系。张云、李秀珍(2田)7通过对VAR风险管理方法的深入研究提出商业银行应该尽量运用VAR风险度量模型来度量银行信贷风险。柳斌(2田)9提出要加快商业银行内部评级体系的建设以此来控制信贷风险。王宗军(2011)从资本监管要求进行分析研究认为资本充足率监管标准的提高有助于降低商业银行的信贷风险。龙海明、邓太杏(2〕万)建立了一个商业银行贷款偿还能力评估模型通过应用该模型可以将消费者的负债率和他们的预期违约率之间的定量关系阐述出来。庞素琳(2田1)分析并探究了在信息不对称的信贷市场中商业银行信贷资金的机会损失所38社科研究1NSIH能产生的几种情形及其依赖的数学原理立了商业银行信贷风险的初步决策模型评价方案进行了综合评价用了多级模糊数学的方式同并且建我国还是停留在引入上、介绍和借鉴国外主要模型、。在商业银行信贷风险管理构建信贷风险管。参考文献M】首都经【1]周眸金融风险度量与管理【周春喜(0Z旧)对商业银行当前的经营绩效理模型方面国内银行还是缺乏创新性和主动性首先在评判过程中他使大多数商业银行建立的信贷风险管理框架并且在研究层面来说济贸易大学出版社2100年:第1页而刘芳则与周春喜不不完整大部分学者只是【](美)纽曼等新帕尔格拉夫货币金融大Z她使用了另一种方法来评判商业银行的经营这种方法叫做主成分分析方法:对商业银行信贷风险管理中的某个局部问题进行研究分析而缺乏综合框架和综合分析。辞典胡坚等译经济科学出版社2000年绩效该方法的、导致学[』3凌江怀商业银行风险论【]人民出版M相比于前者的主要优点则是、它能在很大程度上者研究很难被认同其次。大部分研究没有站在社2006年:第2页避免综合评价方法在权重设置上产生的不公正不客观不精确问题;现代商业银行管理制度角度业银行信贷风险管理体系从而构建合理的商[]于京京赵冬梅浅析商业银行信贷风险4在对我国商业银行的口]中国证券期货2011(07):第185页王春峰(19卿在他的研究中通过递归分类信贷风险问题分析研究上大多数论文都只是把【]吴瑛商业银行信贷风险的控制措施探5树、组合预测等方法。运用多元线性模型来探讨宏观经济体制等外在因素作为研究方向学者关注到银行自身的内部因素行缺乏执行力、很少有商业银讨口]济南金融2010(11):第38页商业银行信贷风险武剑(20考虑比如:M】中国金融【]孙森翟淑萍信用管理【6)从信贷风险管控的前后多方面0管理手段落后以及信贷风险管理。出版社2102年:第97页并结合我国实际、提出了诸如构建完善的。制度的不完善等因素。最重要的是国内对于商口]李志辉现代信用风险量化度量和管理M】中国金融出版社研究【公司治理建立预估模型等有效对策业银行信贷风险的量化分析比较少面的分析性分析缺少技术层2001陈忠阳(20)对信贷风险关键因素之一的50。而偏重于构建信贷风险管理体系的定。【]梁琪8、黄鹏皎我国商业银行信贷风险违约损失率(LG)D也进行理论相应的研究伟成(2田5)《结构蒙特·罗缺少定性分析与定量分析的结合研究管理体系构建探索山南开经济研究【]宋清华92002(6)卡罗方法在度量信贷风系而实证研究更是少之又少而在商业银行信贷风、M]中李志辉金融风险管理【险中的应用》将理论研究与实证分析相结合统地阐释了银行贷款风险。险的研究层面上贝lJ主要集中于信用风险的研究而对信贷市场风险和内部控制缺乏关注研究(作者单位:。国金融出版社200310【]王宗军我国商业银行风险体系的建立2005对商业银行信贷风险管理的理论研究方面华东政法大学)和完善口]经济师(3):4449一(上接第9Z页)“形式”解决乡村教师派不出`、留不住开齐课、、教不好开足课。、”融合肯定会遇到前所未有的新问题而我们只互联网+形势下的农村教育也面临着挑的困境开好课”帮助农村薄弱学校“有迎接挑战积极探索勇于实践和创新才能。战需要利用互联网实行新式管理不仅可以解实现城乡教育高位均衡发展目标恰到好处地使用好互联网这一新的技术平台(作者单位:决农村教育滞后再是幻想利让农村教育和城市教育同步不反农村医疗创新管理广西师范学院)真正可以享受互联网带来的教育便农村医疗创新管理在互联网+’形势下也许是提高农村孩子的整体文化程度的一个。医疗、药企等传统行参考文献1』【郎友兴捷径业面对冲击也开始探索新途径农村基础教育的面貌有很大己妇见但。利用互联网平台从药品推销改怎么做护理走向总体性治理:村政的现状:当前针对农村医疗探索新的服务方式与乡村治理的走向山《华中师范大学学报文社会科学版》人中西部集中连片贫困地区的基础教育仍然薄弱农村优质教育资源和优秀师资严重缺乏村教学点“做服务咨询0从怀孕怎么做检查20152部分农”岁一3岁的孩子怎么抚养4岁一7岁怎么抚养【]刘佳琳互联网在乡村群体性事件中的Z开不齐课“、开不足课”、开不好课问唱还有孩子教育等网络客户端APP都可以在互联网上咨询利用治理功能研究[D]20153031一题突出歌走样有电脑师资。体育课是随处放羊“音乐课是“借助新媒体传播平台或者自己的”美术课是;欣赏欣赏”计算机课往往;进行医学方面的科普服务在解决农村医疗。无网络有网络无资源有资源无困难的同时也加强了医生与农村群体的联系形势下氏农村安全创新管理面对这样的问题农村教育需要实现信息化在互联网+’了犯罪活动农村也都开始用数字与扶贫攻坚的深度融合首先要提升农村教师的”」监控等媒体技术进行安全防范这不仅大大减少信息素养实施“农村教师数字能力提升计划、同时在第一时间获取不安全因子采取线上与线下相结合式在岗与脱岗相结合等方。快速阻止了不安全事故的发生活减少了障碍不仅让农民的生。提升农村教师的信息技术应用能力“其次同时为和谐农村提供了保障应该构建城乡一体化的合作数字学校”各方通力以村校”当然农村互联网的发展不仅仅局限于上面所提到的几个方面还有更多的细分领域值得互建设以县为中心以乡镇为节点。等为末梢的城乡一体化数字学校资源配置通过“优化城乡教育在线备课等联网去融入。例如农村互联网超市农村互联网、同步课堂”、`物流等等可以确定的是农村与互联网的碰撞斜